《证券投资学》教学大纲

课程编号：050660

课程性质：专业课　 先修课程：西方经济学、金融学等

学分：2.5 总学时数：40

理论：40 实验：0 上机：0 课外：0

适合层次：本科　　适合专业：市场营销、财务管理、国际经济与贸易等

一、课程的目的与任务

【课程目的】理解我国资本市场上的金融工具，培养学生基本的价值分析与技术分析的能力。

【课程任务】了解我国资本市场的基本概况，着重掌握股票、债券、基金和其它金融衍生工具的基本特性，并进一步理解这些金融工具发行和交易的基本概况以及推动市场运行的参与主体。在理解我国证券市场的基本结构的基础上学习基本的证券投资操作方法。

二、理论教学要求

1、投资概述

教学基本要求：了解证券投资的产生与发展过程，理解证券投资的基本概念，掌握证券投资的基本内容与研究方法。

重点及难点：本章的重点和难点是投资和投机的区别。

2、证券及其衍生品

教学基本要求：本章简要介绍了证券及其衍生品的概念、基本特征、类型，并对股票、债券、证券投资基金、金融期货、金融期权、金融互换的基本知识进行了分析。通过本章的学习，要求学生比较熟练地掌握证券及其衍生品的概念、基本特征及类型。

重点及难点：本章的重点是证券及其衍生品的概念、特征；难点是证券投资基金的类型，金融互换的应用。

3、证券市场

教学基本要求：本章介绍了证券市场的基本概况，证券发行人所采用的证券发行方式、个人投资者的含义；证券交易所、证券业协会、证券监管机构的主要职责，证券交易程序。重点对股票市场进行了分析。通过本章的学习，要求学生了解证券市场的概念、类型及参与主体，掌握证券交易所、证券业协会、证券监管机构的主要职责。

重点及难点：本章重点掌握证券发行市场和流通市场的概念及两者关系；证券交易所的定义、特征、组织形式、功能和交易方式，证券交易程序。难点是保证金购买，卖空。

4、机构投资者与市场监管

教学基本要求：了解机构投资者的类型、功能，综合类证券公司与经纪类证券公司的设立条件、业务范围。了解证券市场证券监管的必要性；监管原则、目标和手段；熟悉监管机构的主要类型和职责；证券市场的监管模式。

重点及难点：重点掌握综合类证券公司与经纪类证券公司的设立条件、业务范围。

5、债券价值分析及债券投资

教学基本要求：熟悉债券内在价值和股票内在价值，附息债券、一次还本付息债券的概念；掌握附息债券和一次还本付息债券按单利和复利计算内在价值，计算债券的转让价格；掌握利率期限结构的概念和类型，债券价格与久期关系。

重点及难点：重点掌握附息债券和一次还本付息债券按单利和复利计算内在价值，计算债券的转让价格。难点是利率期限结构，债券价格与久期关系。

6、普通股价值分析

教学基本要求：熟悉股票投资净现值的概念以及计算；掌握计算股票内在价值不同增长模型的原理和公式；熟悉估计股票市场价格的市盈率方法。

重点及难点：本章重点是红利贴现模型，市盈率模型，也是难点。

7、证券投资基本分析

教学基本要求：本章比较系统地对影响股票市场的宏观经济形势和宏观经济，重点对财政与货币进行了分析和研究。介绍了行业的各种类型及特征，对产业结构和行业业绩预测进行了分析，对市公司经营状况和财务状况进行了比较系统的分析，重点对财务比率进行了介绍和分析。通过本章的学习，要求学生了解和掌握影响股票投资的宏观经济因素，掌握影响股票市场的货币及其他性因素。了解和掌握影响股票投资的行业因素，了解和掌握影响股票投资的上市公司因素，掌握上市公司的财务比率分析方法及在进行财务分析时应注意的问题。

重点及难点：本章重点是掌握影响股票市场的货币及其他性因素，掌握上市公司的财务比率分析方法及在进行财务分析时应注意的问题。难点是影响股票投资的宏观经济因素，对产业结构和行业业绩的预测，影响股票投资的上市公司因素。

8、证券投资技术分析

教学要求：本章介绍了技术分析的理论基础、缺陷及应注意的问题，对各种不同的股票图形分析和技术指标进行了比较详细地分析。通过本章的学习，要求学生了解和掌握技术分析方法，能够用所学的技术分析方法去分析我国股市中的具体问题，能够地模拟买卖股票。

重点及难点：本章重点是掌握各种不同的股票图形分析和技术指标。难点能够用所学的技术分析方法去分析我国股市中的具体问题。

9、证券投资理论

教学要求：本章简要介绍了证券投资理论的基本原理和有关知识，通过本章的学习，要求学生比较熟练地掌握证券投资组合理论，并能够进行实际运用，了解资本资产定价模型及套利定价模型。

重点及难点：本章重点是掌握证券投资组合理论、资本资产定价模型。难点套利定价模型。

三、实践教学要求

无

四、学时分配

1．本课程先修课：学习本课程必须有一定的金融学和经济数学知识基础。

2．本课程具有应用性强，涉及面广的特点．要求学生在完成课堂理论学习的同时，加强实际问题的分析。

3．教学过程中的重点和难点问题主要通过在强化理论的基础上配合课堂课后练习以及师生互动讨论等方式进行解决。

4．考试方式：期末闭卷考试。成绩评定：平时20%+期末80%。

六、建议使用教材及参考书目

教材及主要参考书

教材：葛正良主编.证券投资学（第二版）. 立信会计出版社，2008。

主要参考书:

①任淮秀.证券投资学（第二版）.高等教育出版社，2007。

②吴晓求.证券投资学（第二版）.中国人民大学出版社 ，2004。

③霍文文.证券投资学（第三版）.高等教育出版社，2008。

④贝政新，陈瑛.证券投资通论.复旦大学出版社，2005。

⑤宋运肇.证券学教程.复旦大学出版社，2006。

⑥卢根鑫等.证券经济分析.上海人民出版社，2003。

⑦张玉喜，于春红，孙伟.证券投资学.哈尔滨工程大学出版社，2006。

⑧陈共等.证券投资分析.中国人民大学出版社，2003。

⑨徐国祥.证券投资分析.上海三联书店，2001。

⑩沈冰.股票投资分析.重庆出版社，2002。